म्यूचुअल फंड रिडेम्पशन आपके म्यूचुअल फंड यूनिट को एसेट मैनेजमेंट कंपनी (AMC) में वापस बेचकर कैश में बदलने की प्रोसेस को दर्शाता है. इन्वेस्टर अपने निवेश को आंशिक रूप से रिडीम करने का विकल्प चुन सकते हैं, एक विशिष्ट संख्या में यूनिट बेचकर या पूरे इन्वेस्टमेंट को निकालकर. यह प्रोसेस अक्सर विभिन्न कारणों से की जाती है, जैसे फाइनेंशियल एमरज़ेंसी को संबोधित करना, अन्य निवेश अवसरों को फंड बनाना या पर्सनल फाइनेंशियल लक्ष्यों को पूरा करना. रिडेम्पशन पर प्राप्त राशि की गणना रिडेम्पशन के दिन म्यूचुअल फंड के नेट एसेट वैल्यू (NAV) के आधार पर की जाती है. लेकिन, निवेशकों को ध्यान में रखना चाहिए कि लागू टैक्स या एक्जिट लोड, अगर कोई हो, तो प्राप्त अंतिम राशि को प्रभावित कर सकते हैं.
म्यूचुअल फंड रिडेम्पशन क्या है?
म्यूचुअल फंड रिडेम्पशन उस प्रोसेस को दर्शाता है, जिसमें निवेशक अपनी म्यूचुअल फंड यूनिट को एसेट मैनेजमेंट कंपनी (AMC) को वापस बेचता है. आसान शब्दों में, इसमें निवेश की गई रिटर्न या मूल राशि प्राप्त करने के लिए म्यूचुअल फंड स्कीम से यूनिट निकालने की सुविधा शामिल है.
अगर आप मार्केट ट्रेडिंग दिनों पर 3 PM से पहले फंड हाउस या इसकी ट्रांसफर एजेंसी को अपना रिडेम्पशन एप्लीकेशन सबमिट करते हैं, तो उसी दिन की NAV का उपयोग रिडेम्पशन राशि की गणना करने के लिए किया जाएगा. 3 PM के बाद किए गए अनुरोधों को गणना के लिए अगले दिन की NAV प्राप्त होगी.
म्यूचुअल फंड रिडेम्पशन के कारण
इन्वेस्टर विभिन्न कारणों से अपनी म्यूचुअल फंड होल्डिंग रिडीम करते हैं. यहां कुछ सामान्य हैं:
- फाइनेंशियल लक्ष्यों तक पहुंचना: अगर आपने अपने फाइनेंशियल लक्ष्य को प्राप्त किया है, जैसे कि घर या रिटायरमेंट पर डाउन पेमेंट के लिए सेविंग, तो आप पैसे एक्सेस करने के लिए अपने फंड को रिडीम कर सकते हैं.
- फाइनेंशियल एमरजेंसी: मेडिकल बिल या नौकरी खोने जैसी अप्रत्याशित घटनाओं से आपकी तुरंत कैश आवश्यकताओं को पूरा करने के लिए आपके म्यूचुअल फंड को बेचने की आवश्यकता पड़ सकती है.
- फंड का खराब प्रदर्शन: अगर कोई फंड अपने बेंचमार्क या आपकी अपेक्षाओं की तुलना में लगातार कम प्रदर्शन करता है, तो आप अपने निवेश को रिडीम कर सकते हैं और बेहतर विकल्प खोज सकते हैं.
- मार्केट की अस्थिरता: मार्केट की महत्वपूर्ण मंदी की अवधि के दौरान, कुछ इन्वेस्टर आगे के नुकसान से बचने के लिए अपने फंड को रिडीम करने का विकल्प चुन सकते हैं, हालांकि यह लॉन्ग-टर्म निवेशक के लिए जोखिमपूर्ण रणनीति हो सकती है.
- निवेश स्ट्रेटजी शिफ्ट करना: आपके निवेश लक्ष्य और जोखिम सहनशीलता समय के साथ विकसित हो सकती है. अगर आपका वर्तमान फंड मिक्स अब आपकी ज़रूरतों के अनुरूप नहीं है, तो आप अपने इन्वेस्टमेंट को अलग-अलग तरीके से रिडीम कर सकते हैं.
म्यूचुअल फंड कैसे रिडीम करें?
निवेशकों के पास म्यूचुअल फंड यूनिट को रिडीम करने के कई तरीके हैं:
- म्यूचुअल फंड प्लेटफॉर्म के माध्यम से ऑनलाइन: अगर आपने शुरुआत में म्यूचुअल फंड ट्रेडिंग प्लेटफॉर्म के माध्यम से म्यूचुअल फंड यूनिट खरीदे हैं, तो आप उसी प्लेटफॉर्म के माध्यम से सेल ऑर्डर दे सकते हैं. आय आपके लिंक किए गए बैंक अकाउंट में जमा कर दी जाएगी.
- केवल AMC या डिस्ट्रीब्यूटर के माध्यम से: कई इन्वेस्टर सीधे एसेट मैनेजमेंट कंपनी (AMC) से म्यूचुअल फंड खरीदते हैं. अधिकांश प्लेटफॉर्म म्यूचुअल फंड खरीदने या बेचने के लिए ऑफलाइन और ऑनलाइन विकल्प प्रदान करते हैं. आप आसानी से फंड की प्रगति की ऑनलाइन निगरानी कर सकते हैं.
- रजिस्ट्रार या ट्रांसफर एजेंसियां (RTAs): RTAs जैसे CAMS और KFin टेक म्यूचुअल फंड हाउस के लिए रिकॉर्ड बनाए रखता है, और इन्वेस्टर अपने माध्यम से म्यूचुअल फंड रिडीम कर सकते हैं.
- ऑटोमैटिक निकासी प्लान: कुछ म्यूचुअल फंड ऑटोमैटिक निकासी प्लान प्रदान करते हैं, जिसे सिस्टमेटिक निकासी भी कहा जाता है. इस विधि के साथ, आप पूर्वनिर्धारित शिड्यूल (जैसे, मासिक या त्रैमासिक) पर नियमित रिडेम्पशन सेट कर सकते हैं. यह आपके निवेश से आवधिक भुगतान प्राप्त करने का एक सुविधाजनक तरीका हो सकता है.
क्या म्यूचुअल फंड निकासी स्टॉक बेचने से अलग है?
म्यूचुअल फंड निकासी स्टॉक बेचने से अलग होती है. जब आप म्यूचुअल फंड से पैसे निकालते हैं, तो आप फंड की वर्तमान नेट एसेट वैल्यू (NAV) के आधार पर यूनिट रिडीम कर रहे हैं. फंड मैनेजर आपकी ओर से फंड के भीतर सिक्योरिटीज़ बेचता है, और कुछ दिनों के बाद इनकम क्रेडिट हो जाती है. लेकिन, स्टॉक बेचने में, वर्तमान मार्केट कीमत पर सीधे शेयर बेचने की आवश्यकता होती है, जिसमें दो ट्रेडिंग दिनों के भीतर पैसे जमा किए जाते हैं. स्टॉक ट्रेडिंग की तुलना में म्यूचुअल फंड निकासी कम है.
रिडेम्पशन के प्रकार क्या हैं?
म्यूचुअल फंड रिडेम्पशन के तीन प्राथमिक प्रकार हैं:
- यूनिट-आधारित रिडेम्पशन: इन्वेस्टर उन यूनिट की संख्या निर्दिष्ट करते हैं जिन्हें वे रिडीम करना चाहते हैं, और प्राप्त राशि रिडीम की गई यूनिट और वर्तमान NAV द्वारा निर्धारित की जाती है.
- राशि-आधारित रिडेम्पशन: यहां, इन्वेस्टर पसंदीदा रिडेम्पशन राशि निर्दिष्ट करते हैं, और NAV के आधार पर उस राशि से मैच करने के लिए यूनिट की संख्या एडजस्ट की जाती है.
- सभी यूनिट रिडीम करें: यह इन्वेस्टर को म्यूचुअल फंड में अपने पूरे निवेश को लिक्विडेट करने की अनुमति देता है.
- सिस्टमेटिक निकासी प्लान (एसडब्ल्यूपी): सिस्टमेटिक निकासी प्लान म्यूचुअल फंड से निर्धारित राशि या यूनिट की विशिष्ट संख्या को नियमित रूप से रिडीम करने के लिए एक पूर्व-निर्धारित शिड्यूल है. एसडब्ल्यूपी का उपयोग आमतौर पर उन निवेशकों द्वारा किया जाता है जो अपने निवेश से आय की स्थिर धारा चाहते हैं.
म्यूचुअल फंड रिडेम्पशन प्रोसेस
म्यूचुअल फंड रिडीम करने का तरीका इस बात पर निर्भर करता है कि निवेश कैसे किया गया था और इन्वेस्टर का पसंदीदा दृष्टिकोण. रिडेम्पशन शुरू करने के सामान्य तरीके यहां दिए गए हैं:
- म्यूचुअल फंड प्लेटफॉर्म के माध्यम से: अगर म्यूचुअल फंड यूनिट को निवेश प्लेटफॉर्म के माध्यम से खरीदा जाता है, तो रिडेम्पशन भी उसी प्लेटफॉर्म के माध्यम से पूरा किया जा सकता है. रिडीम की गई राशि प्लेटफॉर्म से लिंक बैंक अकाउंट में जमा कर दी जाती है.
- केवल AMC के साथ: इन्वेस्टर सीधे एसेट मैनेजमेंट कंपनी (AMC) के माध्यम से अपनी म्यूचुअल फंड यूनिट रिडीम कर सकते हैं, जो फंड को मैनेज करते हैं. अधिकांश एएमसी रिडेम्पशन के लिए ऑनलाइन और ऑफलाइन दोनों विकल्प प्रदान करते हैं, जो प्रोसेस को आसान बनाते हैं.
- रजिस्ट्रार और ट्रांसफर एजेंट (RTAs) के माध्यम से: रजिस्ट्रार और ट्रांसफर एजेंट (RTAs), जैसे CAMS और KFin टेक्नोलॉजी, म्यूचुअल फंड के लिए निवेशक रिकॉर्ड बनाए रखें. इन्वेस्टर अपनी म्यूचुअल फंड यूनिट को रिडीम करने के लिए इन आरटीए से संपर्क कर सकते हैं.
- ऑटोमैटिक निकासी: सिस्टमेटिक निकासी प्लान (एसडब्ल्यूपी) के मामले में, पूर्वनिर्धारित शिड्यूल के आधार पर नियमित अंतराल पर निकासी ऑटोमैटिक रूप से प्रोसेस की जाती है, जिससे इन्वेस्टर को सुविधा और सुविधा प्रदान की जाती है.
रिडेम्पशन से संबंधित एक्जिट लोड
अधिकांश म्यूचुअल फंड लॉन्ग-टर्म इन्वेस्टमेंट को प्रोत्साहित करते हैं और एक निर्दिष्ट अवधि से पहले बाहर निकलने से निकाली गई राशि पर एक्जिट लोड हो सकता है. न्यूनतम निवेश होल्डिंग अवधि इक्विटी और डेट फंड के बीच अलग-अलग हो सकती है, और कुछ डेट फंड के प्रकार की होल्डिंग अवधि कम हो सकती है. जब निवेशक निर्दिष्ट होल्डिंग अवधि से पहले अपने निवेश को रिडीम करते हैं या निकालते हैं, तो एक्जिट लोड म्यूचुअल फंड द्वारा लिया जाने वाला शुल्क होता है. ये शुल्क फंड में शॉर्ट-टर्म या बार-बार ट्रेडिंग को अस्वीकार करने और ऐसे रिडेम्पशन से जुड़े संभावित लागतों के लिए फंड की क्षतिपूर्ति करने के लिए डिज़ाइन किए गए हैं. एक्जिट लोड म्यूचुअल फंड के बीच अलग-अलग हो सकते हैं और आमतौर पर रिडीम की जा रही राशि के प्रतिशत के रूप में व्यक्त किए जाते हैं.
